El crédito como salvavidas del consumo

El uso de las tarjetas de crédito se consolida como la herramienta más utilizada por los hogares argentinos para cubrir los gastos del mes. En un escenario donde los salarios siguen rezagados frente a la inflación, cada vez más personas recurren al crédito para mantener su nivel de consumo, aunque financiarse resulte cada vez más costoso.

Según un informe de First Capital Group, basado en datos del Banco Central (BCRA), en octubre el saldo total financiado con tarjetas en pesos alcanzó los $21,9 billones, con una suba nominal del 1,3% mensual y del 63,4% interanual. Ajustado por inflación, la variación real muestra una leve caída mensual del 1,2%, aunque un aumento del 24,2% anual.

El BCRA confirmó además que las tarjetas de crédito ya superan a las de débito en cantidad de operaciones. En agosto se registraron 180,4 millones de transacciones con crédito por $9,4 billones, frente a 178 millones con débito por $4,7 billones. En 2022, el crédito representaba apenas el 13,3% del total; hoy, explica el 46,2%.

Tasas elevadas y una dependencia creciente

El último Informe de Inclusión Financiera del Banco Central reveló que 14,6 millones de personas tienen deudas activas con tarjetas, un 4% más que en el primer semestre. Esto equivale a casi el 40% de la población adulta, reflejando el peso del financiamiento plástico en la economía doméstica.

Aunque el Gobierno redujo las tasas de interés tras las elecciones, el costo de financiarse sigue siendo alto. Las compras en un pago no generan intereses, pero sí pueden incluir cargos administrativos. En cambio, las compras en cuotas o el pago mínimo mensual implican costos considerables, que se agravan si se acumulan intereses punitorios.

En el caso de Banco Macro, la Tasa Nominal Anual (TNA) para compras financiadas es del 105,3%, con un Costo Financiero Total (CFT) de 127,4% anual. Los intereses punitorios, por su parte, tienen una TNA del 52,6% y un CFT del 63,7%.

El endeudamiento familiar se volvió así un síntoma de la economía actual: los hogares recurren al crédito para sostener su consumo, pero el peso de las deudas limita su capacidad de pago y los atrapa en un círculo de dependencia financiera.